Задачи по инвестиционному менеджменту. Часть 04 (варианты вложения капитала)

Задача №1431 (выбор варианта вложения капитала)

Выберите наиболее выгодный вариант вложения капитала. Условие. По первому варианту при капиталовложениях 960 тыс. руб. прибыль составит 390 тыс. руб. По второму варианту при капиталовложениях 1250 тыс. руб. прибыль составит 430 тыс. руб.

Решение задачи:

Для выбора наиболее выгодного варианта осуществляем расчет соотношения прибыли и суммы капиталовложений. По первому варианту этот показатель составляет:

390/960=0,406 руб./руб.;

по второму варианту:

430/1250=0,344 руб./руб.

Таким образом, несмотря на то, что второй вариант вложения капитала позволяет получить более высокую прибыль, первый вариант вложения капитала обеспечивает более высокую отдачу на вкладываемый капитал. Исходя из этого критерия, предпочтение следует отдать первому варианту.

Обновить  

 
# Задача №8001 (оценка варианта вложения средств) — Администратор 11.07.2020 22:19
Имеются два варианта вложения одной и той же суммы капитала. При первом варианте капитал совершает за год 20 оборотов, рентабельность произведенного товара 20%. По второму варианту капитал совершает за год 26 оборотов, рентабельность произведенного товара 18%. Выбор эффективного варианта вложения капитала производится по критерию – максимум нормы прибыли на капитал.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №7278 (оценка вариантов вложения средств) — Администратор 06.07.2020 19:08
На вашем счете в банке 120 тыс. руб. Банк платит 12,5% годовых. Вам предлагают войти всем капиталом в организацию совместного предприятия, обещая удвоение капитала через 5 лет. Принимать ли это предложение (обоснуйте свое решение с помощью простых и сложных ставок)?
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №6568 (оценка вариантов инвестирования) — Администратор 29.06.2019 20:43
Для определения наиболее предпочтительного варианта инвестиций в течение 5 периодов проводилось наблюдение за результатами работы трех предприятий. Получены следующие данные о прибыли этих предприятий, млн. руб.:

Определите с помощью коэффициента вариации предприятие, у которого показатель прибыль наиболее стабилен.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №6429 (оценка вариантов инвестирования) — Администратор 29.06.2019 18:01
Хозяйствующий субъект располагает двумя вариантами инвестирования капитала в различные мероприятия:

Измерить степень колеблемости результатов и принять окончательное решение в пользу одного из вариантов инвестирования капитала.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №6119 (оценка вариантов вложения денежных средств) — Администратор 19.07.2018 16:19

По какому из представленных вариантов вложения денежных средств инвестор получит наибольшее количество процентных денег?
Удобнее результат выполнения письменного задания свести в таблицу, которая размещена в бланке выполнения задания.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №4916 (оценка вариантов вложения капитала) — Администратор 11.08.2017 22:45
Директор коммерческого предприятия решил вложить временно свободные денежные средства в размере 250 тыс. руб. во вклад в банке сроком на 2 месяца. В банке ему предложили 2 варианта на выбор:
Приобрести стандартный депозитный сертификат сроком на 1 месяц с выплатой процентов в размере 9 процентов годовых.
Положить данную сумму на депозитный вклад под 10% годовых на 2 месяца. Проценты выплачиваются в конце срока вклада.
Определите, какой вариант выгоднее для предприятия, какую выгоду получит предприятие в каждом из предложенных вариантов.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №4645 (оценка вариантов размещения средств) — Администратор 06.08.2017 23:29
Кредитный кооператив, имеющий паевой фонд размером 20 млн. руб. и 200 тыс. пайщиков, предполагает разместить на финансовом рынке 10 млн. руб. на 1 год.
Менеджеры кооператива должны выбрать один из трех вариантов:
1) размещение в государственные ценные бумаги с доходностью 7% годовых;
2) открытие банковского депозита с выплатой 8% (проценты сложные, начисляются каждый квартал);
3) размещение на договорной основе в кредитный кооператив второго уровня с ежемесячным доходом 100 тыс. с одного миллиона рублей.
Известно, что управленческие расходы кооператива при любом из указанных вариантов составят 100 тыс. руб. в год.
Определите, какой вариант предпочтительней для пайщиков, продемонстрируйте влияние каждого варианта на доход пайщиков.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №3946 (выбор инвестиционных проектов) — Администратор 16.07.2017 14:09
Компания при составлении портфеля инвестиционных проектов выбирает из набора 4 независимых проектов: NPV проекта А составляет 100 млн. руб. при требуемых инвестициях в размере 80 млн. руб., NPV проекта Б составляет 120 млн. руб. при необходимых инвестициях 90 млн. руб., проект В характеризуется NPV 90 млн. руб. при необходимых инвестициях 75 млн. руб., а NPV проекта Г составляет 110 млн. руб. при требуемых инвестициях 100 млн. руб. Какие проекты будут реализованы компанией, если бюджет для инвестирования составляет 250 млн. руб.?
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №3472 (разработка бюджета капитальных вложений) — Администратор 05.01.2017 20:27
Компания «БалтКирпич» (Россия) производит продукт «Х». Желая расширить свою деятельность, компании рассматривает возможность приобретения немецкой компании – Jerilight Limited, или организацию своего собственного предприятия на рынке своей страны.
Исходные данные для оценки эффективности приобретения немецкой компании, евро:

Исходные данные для оценки эффективности организации нового предприятия на территории страны, руб.:

Дополнительная информация для всех вариантов:
1. Ожидается, что проект будет длиться 12 лет.
2. Текущая стоимость капитала компании «БалтКирпич» - 10%.
3. Расчет проводить в рублях. Обменный курс принимать по курсу Банка России на момент проведения расчетов.
Задание к ситуации. Произведите необходимые вычисления и посоветуйте компании «БалтКирпич», стоит ли им осуществлять инвестирование какого-либо из проектов или отказаться от них вообще.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №3152 (выбор варианта вложения на основе приведенных затрат) — Администратор 23.12.2016 21:47
На основе проведенных данных сравните два варианта капитальных вложений на строительство комплекса по обработке зерна при одинаковых объемах производства. Выберите лучший вариант, обоснуйте ответ.
 
 
# Решение задачи №3152 — Администратор 08.07.2017 22:27
Приведенные затраты – это показатель сравнительной экономической эффективности капитальных вложений, применяемый при выборе лучшего из вариантов решения технических и хозяйственных задач.
При сравнении возможных вариантов решения какой-либо технической задачи, рационализаторских предложений, технических усовершенствований, различных способов повышения качества продукции лучшим при прочих равных условиях считается вариант, требующий минимума приведенных затрат.
Приведенные затраты (Z) – сумма текущих затрат, учитываемых в себестоимости продукции (C), и единовременных капитальных вложений (K), сопоставимость которых с текущими затратами достигается путем умножения их на нормативный коэффициент эффективности капитальных вложений (Ен):
Z=C+Eн*K.
Последний представляет собой минимальную норму эффективности капитальных вложений, ниже которой они, при прочих равных условиях, нецелесообразны. Методикой определения экономической эффективности использования в народном хозяйстве новой техники, изобретений и рационализаторских предложений нормативный коэффициент эффективности принят для всех отраслей народного хозяйства равным 0,15.
Приведенные затраты по 1-му варианту равны:
Z1=438+0,15*4305=1084 тыс. руб.,
по 2-му варианту:
Z2=282+0,15*5028=1036 тыс. руб.
По критерию минимума приведенных затрат выбираем 2-й вариант.
 
 
# Задача №2863 (расчет эффекта от капиталовложений) — Администратор 09.12.2016 09:40
Определить годовой эффект и срок окупаемости дополнительных капитальных вложений.
Исходные значения:
1. Часовая заработная плата конструктора – 56 руб.
2. Дополнительные капитальные вложения – 180 тыс. руб.
3. Норма времени на проектирование одного типоразмера детали – 13 ч.
4. Количество применяемых при проектировании типоразмеров деталей до унификации – 380 шт.
5. Сокращение количества оригинальных деталей в результате унификации – 68 шт.
 
 
# Решение задачи №2863 — Администратор 09.12.2016 14:07
1. Известно, что количество применяемых при проектировании типоразмеров деталей до унификации – 380 шт. В результате унификации их количество уменьшится на 68 шт., т.е. до 312 шт. (380-68).
2. Трудоемкость проектирования в первоначальных условиях составляла 4940 (380*3) часов. В результате унификации эта величина составит 4056 (312*13) часов. Это означает, что если до унификации на выполнение работ по проектированию нужно было затратить 4940 часов, то после унификации – только 4056 часов.
3. Часовая заработная плата конструктора – 56 руб. В первоначальных условиях конструктору следовало заплатить 276640 руб. (4940*56), а после унификации заработная плата конструктора составит 227136 руб. (4056*56). Таким образом, эффект, получаемый в результате экономии на заработной плате конструктора, составит 49504 руб. (276640-227136).
4. Дополнительные капитальные вложения – 180000 руб. А ежегодно получаемый эффект – 49504 руб. Следовательно, дополнительные капитальные вложения окупятся на протяжении 3,6 лет (180000/49504).
 
 
# Задача №2477 (оценка вариантов инвестирования средств) — Администратор 17.11.2016 20:52
Инвестор располагает свободным капиталом в 120 тысяч д.е. и желает положить эту сумму в банк на депозит сроком на два года. На рынке финансовых ресурсов коммерческий банк «Ост» предлагает условия: на два года депозитного срока начисляется ежегодно доход из расчета 18% годовых. Коммерческий банк «Вест» предлагает варианты: срок депозита 2 года; доход начисляется ежеквартально из расчета 15% годовых. Какой вариант следует выбрать инвестору?
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №2429 (сравнение инвестиционных проектов) — Администратор 16.11.2016 11:01
Сравнить два инвестиционных проекта (составить сравнительную таблицу всех параметров инвестиционных проектов):
1) сумма инвестиций 350 тыс. д.е., срок инвестиций – 5 лет, ежемесячный доход – по 10 тыс. д.е., процентная ставка i=12% годовых;
2) сумма инвестиций 450 тыс. д.е., срок инвестиций – 4 года, ежемесячный доход – 13,5 тыс. д.е., процентная ставка i=12% годовых.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №2086 (распределение инвестиций) — Администратор 04.11.2016 19:38
Совет директоров фирмы рассматривает предложения по наращиванию производственных мощностей для увеличения выпуска однородной продукции на четырех предприятиях, принадлежащих фирме.
Для расширения производства совет директоров выделяет средства в объеме 250 млн. руб. с дискретностью 50 млн. руб. Прирост выпуска продукции на предприятиях зависит от выделенной суммы, его значения представлены предприятиями и содержатся в таблицах по вариантам.
Найти распределение средств между предприятиями, обеспечивающее максимальный прирост выпуска продукции, причем на одно предприятие можно осуществить не более одной инвестиции.
Исходные данные:

Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №2079 (выбор технологии) — Администратор 04.11.2016 19:30
Определить наиболее эффективную технологию производства детали при годовом объеме выпуска 1000 шт. и нормативном уровне рентабельности Ен=0,25. Прочими затратами и доходами от реализации отходов пренебречь.
Показатели, характеризующие возможные технологии производства изделия представлены в таблице:

Какая технология является более капиталоемкой? При каком годовом объеме производства станет эффективным ее использование?
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
 
 
# Задача №1938 (оценка целесообразности капитальных вложений) — Администратор 29.10.2016 21:17
Проект, требующий инвестиций в размере 1600 тыс. руб., предполагает получение годового дохода в размере 300 тыс. руб. на протяжении 15 лет. Оцените целесообразность таких вложений, если Е = 15 %.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи