Задачи по финансовому менеджменту. Часть 14 (маржинальный анализ)
Задача №313 (задача о точке безубыточности)
При каких розничных ценах торговое предприятие получит 200 ден. ед. прибыли от реализации, если реализует партию из 10 единиц? Постоянные расходы – 600 ден. ед., переменные расходы – 50 ден. ед. на единицу товара. Цена закупки товара составляет 410 ден. ед., НДС – 20%, Какое количество товара необходимо продать, чтобы покрыть все текущие расходы?
Решение задачи:
Предварительно определяем закупочную цену без НДС, которая будет выступать частью переменных затрат помимо переменных издержек, связанных с обращением товаров:
Цзак=410/1,2=341,7 ден. ед.
Для определения цены реализации товара воспользуемся уравнением, в основе которого лежит утверждение о том, что выручка от реализации продукции должна покрывать постоянные и переменные затраты, а также обеспечивать определенный уровень прибыли:
Q*Цреал=Q*(Цзак+Зпер.ед)+Пост+Приб,
Цреал=(Q*(Цзак+Зпер.ед.)+Пост+Приб)/Q=(10*(341,7+50)+600+200)/10=471,7 ден. ед.
Используя практически такое же соотношение, определяем объем реализации, позволяющий покрыть только текущие издержки:
Qо=Пост/(Цреал-(Цзак+Зпер.ед))=600/(471,7-(341,7+50))=7,5 ед. товара.
Таким образом, цена реализации составляет 471,7 ден. ед.; объем, позволяющий покрыть издержки, равен 7,5 ед. товара.
Обновить
Решение данной задачи включает файл в формате Excel.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Задание:
1. Постройте график безубыточности и определите критический выпуск.
2. Рассчитайте критический выпуск при увеличении цены до 220 тыс. руб./шт.
3. Рассчитайте критический выпуск при увеличении расходов на сырьё на 10%.
4. Рассчитайте выпуск, при котором может быть достигнута прибыль 100 млн. руб.
Себестоимость единицы продукции, руб./ед.:
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
1) Начальник отдела маркетинга предлагает снизить цену путевки реализации на 10 руб. и одновременно увеличить расходы на рекламу дополнительно на 30000 р. в месяц. Отдел маркетинга прогнозирует в этом случае увеличение объема реализации на 50%. Следует ли принять такое предложение?
2) Начальник отдела сбыта предлагает перевести своих сотрудников с окладов (суммарный месячный фонд оплаты 12000 руб.) на комиссионное вознаграждение 30 руб. с каждой проданной путевки. Он уверен, что объем продаж возрастет на 15%. Следует ли одобрить такое предложение.
Рассчитать точку безубыточности, запас финансовой прочности до предложения и после каждого предложения. Решение оформить в таблице.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
ТБнат=Зпост/(Ц-Зпер(ед)),
где Зпост – постоянные затраты на весь объем, руб.,
Ц – цена единицы продукции, руб.,
Зпер (ед) – переменные затраты на единицу продукции, руб.
ТБнат=20000/(50-30)=1000 ед.
Точка безубыточности в денежном выражении рассчитывается следующим образом:
ТБден=ТБнат*Ц=1000*50=50000 руб.
Для последующего принятия можно сделать следующие выводы. Если объем производства нового вида продукции будет меньше 1000 ед., то предприятие будет работать убыточно, поскольку суммы получаемой выручки будет недостаточно для покрытия постоянных и переменных затрат. Если объем производства будет больше 1000 ед., то предприятие будет работать прибыльно. Выручка в точке безубыточности, равная сумме постоянных и переменных расходов, составляет 50 тыс. руб.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Планируется решение всех организационных и финансовых вопросов доверить одному лицу – управляющему. Для производства следует арендовать помещение. Существенным вопросом является обслуживание оборудования, оплата за которое производится за каждый цикл работы оборудования (один цикл составляет 100 часов работы оборудования). Объем производства и объем реализации равны. Также необходимо учесть отчисления во внебюджетные фонды 26% от фонда оплаты труда работников.
Необходимо рассчитать и построить график точки безубыточности. Оптовую цену предприятия с налогом на добавленную стоимость 18%, учитывая, что порог рентабельности равен 15%. Определить объем чистой прибыли, если учесть что налог на прибыль 24%.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
На основе имеющихся данных необходимо обосновать решение об изменении производственной мощности (без учёта эффекта кривой опыта):
1. Рассчитать сумму прибыли, соответствующую новому уровню выручки от реализации и её прирост в процентах.
2. Определить, выгодно ли предприятию наращивать объём производства продукции исходя из: а) соотношения изменения следующих показателей: производственной мощности, величины постоянных затрат и прибыли; б) изменения порога рентабельности, запаса финансовой прочности и срока окупаемости постоянных затрат.
Решение оформить таблицей:
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Прямые затраты труда – 20 у.е.
Коммунальные услуги – 3 000 у.е.
Заработная плата начальника цеха 1 000 у.е.
Заработная плата директора предприятия – 2 000 у.е.
Заработная плата главного бухгалтера – 1 500 у.е.
Заработная плата распространителя товаров составляет 30% от их стоимости.
Сколько изделий надо произвести, чтобы получить прибыль в 1000 у.е. при цене изделия – 60 у.е.?
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Затраты прямого труда на одно изделие – 15 у.е.
Коммунальные услуги организации – 2000 у.е.
Заработная плата контролеров составляет 20% от прямой оплаты труда.
Заработная плата администрации – 1500 у.е.
Амортизация оборудования – 500 у.е.
Цена продажи одного изделия – 50 у.е.
Определить, сколько изделий необходимо произвести для достижения запланированных результатов, если компания планирует получить прибыль в размере 1000 у.е.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Затраты прямого труда на одно изделие – 5 у.е.
Заработная плата администрации цеха – 500 у.е.
Цена одного изделия – 25 у.е.
Необходимо определить, на сколько изделий придется увеличить объем выпуска, чтобы при затратах на исследование рынка в размере 500 у.е. не изменить ситуацию.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Исходные данные:
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
1. Цена – 20 долл./ед.
2. Продажи:
январь – 260 ед.,
февраль – 310 ед.,
март – 300 ед.,
апрель – 190 ед.
3. Прибыль:
январь – 260 долл.,
- февраль – 460 долл.,
- март – 420 долл.,
- апрель – 20 долл.
Требуется:
- рассчитать постоянные затраты,
- рассчитать переменные затраты на единицу продукции,
- рассчитать коэффициент покрытия,
- определить точку безубыточности,
- определить запас прочности,
- построить график безубыточности.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Исходные данные:
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
1. Порог рентабельности в натуральном и стоимостном выражении.
2. Запас финансовой прочности.
3. Силу воздействия операционного рычага.
4. На сколько процентов изменится прибыль при увеличении выручки на 10 %?
Деятельность промышленного предприятия характеризуют следующие данные:
выручка от реализации – 150 000 руб.;
переменные затраты – 100 000 руб.;
постоянные затраты – 20 000 руб.;
объем реализации – 5 000 ед.
Перейти к демонстрационной версии решения задачи
Решение:
Объем производства для получения прибыли в сумме 30000 руб.
ОП=(Зпост+П)/(Ц-Зпер(ед))=(350000+30000)/(25-17)=47500 ед.